Вы хотите разбогатеть? Тогда прочитайте это.

30.10.2016

Информация взята из рассылки Daily Reckoning

 

Менеджеры взаимных фондов опять все профукали…

Недавно рейтинговое агентство S&P Global выяснило, что 9 из 10 фондов в США не смогли достигнуть уровня индексов на рынке за последний год.

Все эти миллиарды долларов, которые были заплачены инвесторами в качестве гонораров менеджерам с элитным образованием для того, чтобы те сумели добиться результатов выше, чем на рынке? Пустая трата денег. К сожалению, в этом нет ничего нового.

 

За последние 14 лет большинство фондов акций не смогли даже приблизиться к индексам на рынке. Это организованное мошенничество, вероятно, самое крупное, в которое когда-либо попадали обычные люди и их сбережения.

 

Именно по этой причине миллионы обычных инвесторов вывели деньги из таких фондов и перевели их в пассивные индексные фонды. Они, наверное, думали, что это умный ход.

 

Но большинство инвесторов не понимает того, что когда они делают такие движения, то они выпрыгивают из накаленной сковородки прямо в огонь. И результаты таких маневров уничтожат ваши пенсионные накопления.

 

Это ясно как день. Управляемые взаимные фонды акций уничтожаются…

Газета Financial Times пишет, что к 31 июля около 330 млрд. долларов вытекло из активно управляемых взаимных фондов США. И в июле объем вывода денег был самый большой. В то же самое время 400 млрд. долларов вошло в пассивные фонды, которые просто отслеживают индексы.  Это массивный переток активов.

 

Вы не можете винить в этом инвесторов. Менеджеры фондов получают деньги за то, чтобы они увеличивали стоимость активов и защищали их от обесценивания. Но они явно не имеют навыков. Они играют в эту игру только ради того, чтобы зарабатывать деньги на невежественных  инвесторах.

 

Не надо соглашаться на такого рода злоупотребления.  Но большая проблема здесь заключается в том, что пассивные индексные фонды, которые ищут активные инвесторы, это чистое бедствие. Конечно, пассивные индексные фонды могут переиграть активно управляемые фонды. Но если вы вложились в индексные фонды, то, как только ударит очередной кризис, когда следующий черный лебедь заплывет,  ваше состояние все равно будет разбито.

 

Подобно тому, как инвесторам были "проданы" преимущества активного управления, на этот раз им "продали" преимущества пассивного управления. Огромные маркетинговые кампании начали впаривать инвесторам дешевые индексные фонды, которые отслеживают общие результаты фондового рынка, и предложили инвесторам стратегию "купить и держать" в долгосрочной перспективе в качестве решения их проблем.

 

Эта маркетинговая стратегия прекрасно работает, когда рынки идут вверх и бык выглядит, как будто бы он будет жить вечно. Но мы уже видели два 50% падения индекса S & P в течение последних 15 лет. Единственная причина, почему еще не произошло третье падение, это политика количественного смягчения и отрицательные процентные ставки, а также махинации других центральных банков, развернувшиеся в тени.

 

С помощью нулевых ставок и сосредоточив внимание на создании "видимости богатства" за счет искусственно завышенных цен на акции, ФРС и другие центральные банки разрушили нормальное функционирование финансовых рынков.

 

 

Это уже не капиталистические предприятия, движимые спросом, предложением и бизнес циклами. Они не имеют никакого отношения к реальному сектору экономики.

 

Попытки выяснить, как инвестировать и торговать в этой среде, похожи на авантюру. Вы доверяете свои с трудом заработанные деньги просто шансу, куда упадет кость. И как всегда во всех казино, шансы не в вашу пользу.

 

Конечно, казино время от времени теряет, чтобы побудить вас держать пари. Но казино все равно выигрывает. Точка. Как вы думаете, откуда у них появляются деньги на  строительство всех этих модных отелей?

 

Но не все игроки теряют деньги в казино. Опытные игроки в блэкджек могут реально повлиять на исход их игр с помощью системы.

 

Ключ заключается в том, чтобы держать шансы на вашей стороне и ставить ставки грамотно. То же самое справедливо и для успешной торговли на тренде.

 

Те игроки, которые выигрывают в блэкджек, и те, кто играет на трендах, всегда анализируют свою позицию с точки зрения шансов.

 

Некоторое время назад, я встретил Майка Апонтэ, бывшего члена команды MIT по игре в блэкджек. Он был описан в книге "Перевернуть Дом ", а также в фильме "21."

 

Он объяснил мне, как определенные правила дали его команде математическое преимущество над казино. Эти правила говорили им, когда действовать, а когда ожидать за счет анализа благоприятных шансов. Именно за счет этого они были в состоянии зарабатывать такие суммы, как 400 000 долларов за один уик-энд.

 

Система трендовой торговли в моем мире основана на математических формулах, которые увеличивают ваши шансы на выигрыш и уменьшают ваши шансы потерять слишком много денег, из-за чего вы не можете больше играть.

 

Следование трендам использует очень похожий подход к зарабатыванию  денег. Эта система говорит вам, когда покупать и когда продавать.

 

Смотрите. Это действительно просто. Если рассматривать рынки с точки зрения  последователя трендов, который понимает математические шансы и имеет систему, которая говорит ему, когда эти шансы на пользу вам, и может нажать на спусковой крючок торговли в нужное время, то не нужно бояться казино Уолл-стрит.

 

И это жизненно важно понимать, так как следование пропаганде казино на Уолл-стрит может буквально разрушить ваше будущее.

 

Давайте рассмотрим сценарий реальной жизни ...

Представьте, что вы решили уйти на пенсию в 65 лет. Вы накопили 1 миллион долларов, которого, как вам кажется, достаточно, чтобы поддержать вас и ваших близких на протяжении всей вашей пенсии. Внезапно, финансовые рынки оказываются в таком дерьме, как кризис в 2008 году или даже еще хуже. И ваш пенсионный счет теряет 50% своей стоимости в течение нескольких недель или месяцев.

 

Теперь у вас осталось только 500 000 долларов. И вы начинаете выводить по 60 000 долларов в год, чтобы покрыть расходы на проживание. Даже если мы предположим, щедрые темпы роста вашего капитала по 8% в год (и какая модель «купить и держать» может гарантировать такой доход?), вашего портфеля на долго не хватит.

 

У вас кончатся деньги к тому времени, когда вам стукнет 80 лет!